遼沈銀行2021年財報一經發布，就引起了業內的關注，多項數據都顯得極為“另類”。
數據顯示，2021年該行實現營業收入-4.75億元，凈虧損達11.90億元，營收和凈利潤皆為負數。
（圖源：視覺中國）
奇葩的不僅是營收和凈利的負數，其他數據也相當“另類”：遼沈銀行近2000億的存款總額，貸款和墊款總額卻僅有200多億元；在200多億元的貸款中，正常類貸款僅為78億，而關注類貸款卻高達124億；其公布的不良貸款率為 6.02% ，撥備覆蓋率卻高達為600.13%；凈息差和凈利差均為負值，分別為-1.51%和-1.23%；貸款撥備率竟然為36%，也就是說，每發放100元貸款，就有36元作為撥備。
遼沈銀行到底怎么了？
奇葩的財報
公開資料顯示，遼沈銀行是由遼陽銀行和營口沿海銀行合并而成，正式成立于2021年6月7日，注冊資本200億元。
在銀行業里，營收出現負數的情況極為罕見。2021年遼沈銀行的營收為-4.74億元。對此，遼沈銀行解釋稱，主要是息差倒掛導致。
（圖源：遼沈銀行年報）
2021年，遼沈銀行吸收存款1936.29億元，發放貸款和墊款總額為214.47億元，而遼沈銀行需要支付的利息為20.85億元，收到的利息收入為6.79億元，利息凈收入-14.06億元。
換言之，在2021年，遼沈銀行吸收了近2000億的存款，卻只放出去200多億的貸款，存貸比為11.10%。資產負債表顯示，遼沈銀行的資產主要是交易性金融資產，而其中定向債務工具就有1449.8億元。這樣的資產結構，導致遼沈銀行在2021年僅收到6億多元的利息，卻要支付20多億的利息，在利息上倒貼了14億元。
作為銀行，利息凈收入和手續費及傭金凈收入都是其主要盈利來源。遼沈銀行的利息凈收入已經為負，其手續費及傭金凈收入依然沒逃過向外“貼錢”的命運。
2021年，該銀行手續費及傭金收入500.04萬元，手續費及傭金支出1593.82萬元，手續費及傭金凈收入-1093.79萬元。兩大盈利來源皆為負數。
“報告期內，本公司完成了對2家銀行的吸收合并，原有負債結構尚未及時調整，資產業務還在逐步拓展。”遼沈銀行這樣解釋道，“未來將降低付息成本，拓展收入渠道。”
而遼沈銀行的資產質量同樣面臨較大壓力。截至2021年末，遼沈銀行的不良貸款率高達6.02%。遼沈銀行在財報中也坦言，“其不良貸款質量存在壓力，截至2021年末，逾期貸款達到20.18億元。”
此外，2021年，遼沈銀行撥備覆蓋率為600.13%，資本充足率為24.98%，城商行當期資本充足率的平均指標為13.08%，相對而言，遼沈銀行的資本充足率是比較充足的。
從開業至今，遼沈銀行成立也不過半年。“遼沈銀行營收凈利為負主要是該行整合完成時間并不長，歷史包袱較重，當期主要精力還在整合和解決之前的歷史遺留問題。”金樂函數分析師廖鶴凱這樣認為。
存款結構業務方面，2021年，遼沈銀行存款本息總額為2000.15億元，其中定期存款占比較大，為82.63%，導致付息率高，成本壓力大。此外，結構方面也不太合理，個人客戶存款占比大，為83.71%，對公客戶存款占比僅為16.29%。
對于后續工作，遼沈銀行也表示，將調整存款結構，將機構存款作為對公存款增長的重大帶動。
中小銀行合并，前景如何？
同為銀行的合并重組，但財務效果卻截然不同。重組一年后的四川銀行，在2021年卻取得了較為“亮眼”的成績。
最新公布的財報顯示，2021年，四川銀行實現營收35.1億元，同比增長61.1%；實現凈利潤6.2億元，同比增長89.97%，營收凈利雙雙大增。
其中，利息凈收入是四川銀行營收的主要來源，2021年，該行利息凈收入為31.39億元，同比增長57.48%。
與遼沈銀行和四川銀行的重組類似，一些中小銀行為降低風險、抱團取暖，合并重組成為理性的選擇。
數據顯示，目前我國已經有20多家中小銀行合并重組，除了四川銀行和遼沈銀行，山西銀行也由當地的中小銀行合并而來的，河南的中原銀行也吸收合并了當地的幾家城商行。
2021年12月，中原銀行發布公告稱，公司與洛陽銀行、平頂山銀行、焦作中旅銀行訂立了284.7億元的吸收合并協議。
事實上，監管部門及地方政府也一直積極推動中小銀行合并重組，銀保監會在2022年工作會議中明確提及“持續推進中小金融機構兼并重組，支持加快不良資產處置”。
業內人士也認為，中小銀行合并重組在較長時間內都是大趨勢。光大銀行金融市場部分析師周茂華分析稱，監管部門鼓勵中小銀行通過兼并重組等方式完善治理結構，推動高質量發展。目前整體銀行業面臨經營環境較復雜，少數中小銀行經營壓力相對大，近年來也有不少合并重組案例。綜合來看，預計未來仍有部分中小銀行將通過兼并重組的方式，推動供給側結構性改革，有效防范化解風險，提升經營能力與市場競爭力。
但合并重組過后的中小銀行，能否實現“1+1>2”的效果，也面臨不小的挑戰。就像現在的遼沈銀行，未來如何面對巨額的利息支出，如何取得盈利，資產質量如何改善都是其需要思考面對的問題。
文｜《財經天下》周刊 周末
編輯｜孫月
